作者：鉅亨網-白起
許久沒貼文章,今天有空寫一篇如何停損,這個標題大概也不令人感興趣.
且這一篇比較著重於期貨的波段操作,也許不適合當沖.
關於教人停損的文章實在太多了,重點在於方法可不可行.
所有的停損方式都是逆於人性,所以基本上說了等於白說,結論就是廢話一篇.
唯有針對人性的弱點及承認個性的缺點,才能領略出可行的停損方式.
我要提出的停損觀念是「在進場之前已經先行停損」「用空手來停損」或是說「攻擊式的停損」
心法如何結合操作,我也以自己的例子來解釋.
前言:
孫子兵法-「凡先處戰地而待敵者佚，後處戰地而趨戰者勞。」在進入股市戰場前,一定要先設想將來可能發生的情形,包括可能的停損,先處戰地而待敵為勝, 若是盲目進場, 多半落得後處戰地而勞.
一, 在進場之前已經先行停損:
孫子兵法-「行千里而不勞者，行於無人之地也。」真正的勝利在於當下每人都在緊盯盤面時候,不妨跳出來空手觀望.
最好的例子是今天三月總統大選前,大家在賭誰會贏,誰贏了又會對盤勢有何影響.
押到多單的人隔天跳空大漲500點開出,大賺一筆,押錯的人被斷頭停損.
當時我的作法是不參與押注,而在隔天跳空開盤後才用力進場空單,因而也賺了一筆.
所持的觀念就是「藍海策略」真正的持久勝利不在押注式的下單,而是創造「藍海」,開發少人留意的市場空間,行於無人之地.大家都想開票前要押多還是押空時,
我選擇開票後的藍海空間換成停損的觀念來解釋,對於要下空單的人,最怕就是開出有利多頭的結果,我選擇以「空手來停損」這一段,
開票後果然如預期有利多頭,隔天也以大漲來回應,既然我「已停損」這空單最害怕的一段,開票後就大膽把我的空單丟下去.
二,讓別人幫你停損:
西方人有句話-「在牌局中你若找不到輸家,那麼你就是了」
謝長廷有講過一個笑話--兩個人在登山,看到老虎來了,甲趕快彎下來綁鞋帶,乙說,你弄鞋帶就跑得過老虎嗎?甲答說：我跑贏你就夠了.
期貨是零合遊戲,你只要贏過大部份的人,錢就全歸你.停損的觀念也是如此!
但要如何讓別人幫你停損呢?
不知大家還有沒有印象,十月底期貨的低點落在3811,現貨低點在4110,那個點其實是多單進場的絕佳時機,幾乎可以用「保送」來形容.為何如此說呢?
背景是10月27日跌停幅度由3.5%恢復為7%,在現貨市場中,很多先前的賣單因為3.5%賣不出去,10/27因為流動性風險解除,都急著在當天或是隔天砍出.這個時點對多頭來說是死局,大羅神仙也難救,聖女貞德亦要脫褲.
也因為這樣,這個點在太極的觀念中成就了「物極必反」(有關太極觀念可以參考我的--股市與期貨操作基本心法(一) : 多空無極 )
這時候所有的多頭都幫你停損了,所以當時我用力地下了130口多單或將空單平倉,我的營業員打死也不敢跟,其實外在環境殺聲隆隆,但我內心卻是享受這種「行於無人之地」的快感,所持的觀念就是這麼多人幫我停損掉這一大段跌勢,我現在下多單豈不是墊背者眾,那還有什麼好怕.
事後也反彈一千點,雖然不見得賺足這波段,但也立於不敗.
三,利用利多及利空來停損
對期貨空單來講,最怕的就是利多,對多單來說,最怕的就是利空
在空頭中,期貨下空頭是比較容易賺錢,但空單的剋星就是利多,空單就是怕被利多軋上天.
所以當利多已經出來時,豈不等於「已經停損」而可以大膽地下空單
從520以後,我利用利多出來時下的空單讓我獲利滿滿,凡舉8兆救股市,證交稅減半,美國7000億疏困通過,陳雲林來台簽三通協定...等等等.
這個利用「利多來停損」的觀念對剛操作的人來說會不能得心應手,因為外在的環境會讓你下不了手,不過這是正常的,多練習幾次「故策之而知得失之計，作之而知動靜之理，形之而知死生之地，角之而知有餘不足之處」
上面三點其實都有共通之處,都是要在進場前「先行停損」,才不會落得「真正停損」
「兵無常勢，水無常形，能因敵變化而取勝者，謂之神。」沒有一定的方法,就如同水無常形,若能因環境變化而取勝者, 你就是神.
心法寫到此,還須大家真正的領悟,再配合實地操作.至於要如何「真正停損」? 我也沒有好方法可以分享,所以我要求自己在下單前要「先行停損」,這也是我重要的操作原則.
1,2項都是逆勢 所以我設定的波斷停利都在400點左右.
3項是順勢,所以1000點是目標.
當然每次隨事件的強度而有所調整
mfan 回文：
有一種看起來要停損，事實上不要停損的狀況。
例如4300點空單留倉，停損點是4400並且反向操作，停利點是4500。
如果一開盤就超過4500點。此時應該不能停損。而是要處於空手觀望的心態來重新檢視盤勢。如果偏空則繼續持有空單；如果繼續往上，則做停損。
omg 回文：
接下來禁空令也許會提早解除，可是市場似乎未提早反應這個利空，反而期指往上收斂價差。
照白將軍的說法，此刻若是沒有任何部位者是否應該要空手等待利空發酵的停損單出籠後再佈建多單？抑或者加入追空的行列？
白起回：
沒錯,我在等一個像樣的利空來「停損」以建多單.
